Bankdrift er nogle gange et spil om volumen, og i det spil har Sydbank i de senere år tabt terræn til de nærmeste konkurrenter. For mens Jyske Bank og især Handelsbanken har haft markant fremgang på udlånsfronten, har Sydbank i stedet måttet se siderne i dens lånebog blive lidt færre så at sige.
»Der kan ikke være to meninger om, at Sydbanks udlån er under pres og står stille. Sydbank har måske i højere grad end andre været ramt af, at kunderne sparer mere op og afvikler lån,« siger Nordnet-analytiker Per Hansen meget koncist.
I det kvartalsregnskab, som Sydbank har præsenteret tirsdag, kan man se, at bankens udlån ved udgangen af september måned udgør 66,9 milliarder kroner. Det er et markant fald i forhold til årsskiftet, hvor man havde et udlån på 77,2 milliarder kroner. Koncernens udlån falder reelt med to milliarder kroner., når der korrigeres for effekten af fundingen af prioritetslån, som kort fortalt er en regnskabsteknisk ændring, der blev foretaget ved årsskiftet.
Fuld respekt
Tilbage i 2010 var udlånet imidlertid oppe på 73 milliarder kroner, og dermed er der frem til udgangen af september tale om et fald på otte procent. Alt imens er Jyske Bank og Handelsbankens udlån i samme periode steget med hhv. 21 og 82 procent. Handelsbankens udlån særskilt til private er steget med hele 127 procent i perioden.
»Fuld respekt for det. Absolut. De har gjort det flot,« lyder den korte kommentar fra Sydbank-topchef Karen Frøsig, der uddyber:
»Vi har også haft en pæn vækst i prioritetslån over tid, og en rådgivningssamtale vil jo munde ud i, at nogle skal have et prioritetslån og nogle skal have et realkreditlån. Vi fokuserer på kundens behov.«
Benhård konkurrence
Konkurrenter som Jyske Bank og især Handelsbanken har ifølge Per Hansen haft meget stor succes med deres prioritetslån.
»Jyske Bank er tæt på 100 milliarder kroner her og prioritetslån har været en gedigen trækhest for Handelsbanken. Sydbank har bekendt kulør. De bakker op om Nykredit og har kun prioritetslån på hylden som et supplerende produkt. Sydbanks nye kunder er mere til opsparing end til lån. Jyske Bank og Handelsbanken har klogt set den rigtige vej. Lån går igennem realkredit, som har den laveste risikopræmie, og her er Sydbank ikke til stede med »egne produkter« i stort omfang,« siger analytikeren.
Karen Frøsig erkender, at konkurrencen er »benhård i sektoren«, når det kommer til udlån. Både på erhvervsmarkedet og på privatmarkedet.
»Selvfølgelig har vi privatudlån, og selvfølgelig vil jeg gerne have private kunder, men nu er Sydbank en typisk erhvervsbank. Det vigtige er ikke, hvad jeg gerne vil sælge. Det vigtige er jo, at man opfylder kundens lånebehov ud fra kundens økonomiske standpunkt.«
Et spejl af tiden
Topchefen mener dog ikke ,at det er ikke så overraskende, at udlånet er faldet. Hun henviser til, at Nationalbanken løbende kommer med udmeldinger om, hvordan den samlede udlånsvolumen i sektoren er under pres.
»Vi er vel bare et spejl af tiden. Men det er da ærgerligt – jeg havde hellere set en udlånsvolumen, som steg. På den anden side må jeg anerkende, at jeg har en risikoprofil, hvor det her er det muliges kunst.«
Lars Krull, der er bankforsker og seniorrådgiver ved Aalborg Universitet, mener, at Sydbank er en kende udfordret af, at den er den del af Totalkredit-samarbejdet.
»Både Handelsbanken og Jyske Bank har på privatfronten attraktive produkter, især sammenlignet med Totalkredit-bankerne. Og sådan en er Sydbank jo. Sydbank har en meget kompetent organisation, så det handler om at udvikle det rigtige miks af produkter og en passende aggressivitet. Så skal det nok lykkes at få udlånet til at stige igen. Men det er et problem, også for de større banker, at man ikke har noget, der kan modsvare de produkter, som Handelsbanken og Jyske Bank har,« siger han.